对于散户而言,他们最期盼的是牛市,最害怕的是熊市,但经历最多的是震荡市。
震荡,几乎占据了好过一半的市场周期。
行情看似只有牛熊之分,但大部分时间,其实都是在上下的震荡。
看着像牛市要来了,又感觉像熊市还没走,这就是震荡市的标准。
众说纷纭,也是震荡市最突出的一个特点。
我们都渴望能够通过牛市,实现资产大幅度增长,但震荡市里,一不小心就会坐电梯,甚至于亏钱,非常的难做。
决定一个投资者收益高低的,不是牛市赚多少,也不是熊市亏多少,而是在涨涨跌跌的震荡中,到底有没有超额收益。
比如,指数围绕3000点反反复复,但是发现钱没了。
股市震荡的可怕之处,不是在涨涨跌跌,而是涨跌之中,散户的资金越来越少。
散户该做什么,去应对潜在的震荡市场呢?
涨涨跌跌之中,如何保证自己的收益,而不是被收割。
从几个方面去做一些分享和讨论。
第一,情绪一定要保持稳定。
震荡行情,大部分的钱,都是被情绪给亏掉的。
因为大部分散户会有追涨杀跌的举动。
散户总认为涨的是好的,跌的就是烂的。
于是市场不稳定的时候,就渴望抱团追涨,买到那部分上涨的。
但每次买完之后,就发现又不涨了,开始横盘震荡,甚至是下跌。
震荡行情难做的点,就在这里。
市场总是在不断的游走,热点游走,板块在轮动。
情绪化的交易,时而看好,时而又看空,那肯定是妥妥的韭菜。
在交易策略上,要严格执行,最好就是限定死了做高抛低吸,不管赚多赚少,至少不会亏钱。
第二,分析基本面的变化。
这里的基本面,不是宏观基本面,而是公司的财务状况和业绩表现。
在震荡的行情中,如果要选择一些股票持仓,肯定是优先对基本面做研究的。
因为技术面的信号,永远在上涨和下跌中才会出现,很容易形成追涨杀跌的情况。
但是基本面本身,不会随着市场的震荡而发生变化。
一些财务因素,包括行业的前景,如果能够进一步做分析和研究,很容易找到错杀的股票。
震荡市的结局,就是偏绩优的活下来。
每一轮下跌的时候,绩优的都会跌的少,反弹的时候,绩优的涨幅会更大一些。
熊市里,偏向基本面可能会因为市场的趋势而被杀的很惨,但震荡市里,挑选基本面,反而会有不错的回报。
震荡市的本质,是资金在做高抛低吸,而不是单边的离场。
第三,仓位和风险的控制。
震荡市,千万不要抱着牛市的心态,把仓位拉满,风险其实非常高。
半仓左右,是进可攻,退可守的仓位。
而且,半仓左右,对于普通散户的心态调节,也是比较有利的。
这种市场环境,不要太指望通过博弈赚大钱,因为亏钱的概率同样不低。
适度的分散投资,再设置一定的止损位置,可以有效的降低投资风险。
万一当震荡市演变成单边下跌的行情,可以有更多的空间去做调整,避免大的损失。
尤其要记住,再加仓的时候,一定要谨慎,或者说分批。
很多投资者最大的问题,就是大幅度加仓博弈,结果被市场给骗了,最终亏了钱。
仓位高的时候,一定要懂得见好就收,多赚少赚,赚了就行。
不要在震荡市里,把预期拉的太高。
第四,寻找市场的强弱势变化。
震荡行情有一个特别关键的点,叫做去弱存强。
市场在震荡之中,强势的个股会保持强势,而弱势的个股会不断走弱。
强弱分化是常态,尤其是在震荡的市场里。
没有普涨,只有强者恒强,弱者恒弱。
为什么指数在3000点来回震荡,口袋里的钱却没有了。
因为有一部分板块,一部分股票上涨了,另一部分妥妥的下跌了。
看似是一种指数上的对冲,但上涨的板块,往往是散户参与比较少的。
而下跌的板块,往往就是散户扎堆的。
只有把握市场的强弱,待在强势板块里,才有机会赚到钱。
这个不叫做寻找逆势的个股,而是寻找市场中,资金抱团的方向和机会。
第五,关注市场的动态和发展形势。
市场之所以出现震荡,其实也是资金观望导致的。
如果资金单方面流出,市场注定大幅度下跌,如果是单方面流入,早就涨上去了。
市场越纠结,只能说明市场也在变化。
有时候,资金也在等待趋势明朗,等待靴子落地,等待数据公布。
一些宏观上的东西,确确实实会影响市场的变化,让震荡的不可确定性加强。
所以,在行情的震荡中,要关注市场本身的一些变化,以及政策引导的方向。
如果政策是偏暖的,那就要在下跌途中低吸。
如果政策不确定性都很强,那么就要谨慎的对待行情了。
长期震荡的股市,看似只要做高抛低吸就行,实则非常的残酷。
散户亏钱基本都在震荡市。
包括指数从3700跌下来,在2800-3200这种区间,其实就是一个长期震荡市。
资金抱团的,是红利高股息方向,而不是消费、医药、新能源、芯片等。
这就导致了,整个指数看似还在3000点,部分板块已经腰斩了。
所谓的强者恒强,也是这么个道理。
但记住一点,任何的板块,同样不存在永远的上涨,强者恒强也是有周期的。
当市场的风格切换回来之后,部分的板块同样会面临深幅的调整。
怎么涨上去的,就怎么掉下来。
这是最近几十年,A股的一个大周期规律。
好一点的板块,无非就是跌的浅一点,烂一点的就是从哪里来,跌回哪里去了。
所以,作为普通的小散,在看待市场的时候,要保持理性和客观,减少情绪化交易。
如果没有成熟的交易体系,又控制不住自己的情绪,那震荡行情,就成割韭菜的行情了。
暂时离开一点时间,眼不见心不烦呗。